קרן השתלמות: כל מה שצריך לדעת על אפיק החיסכון האהוב על הישראלים

אם תשאלו יועצים פיננסיים מהו אפיק החיסכון המשתלם ביותר לשכיר הישראלי הממוצע, רבים מהם יענו בלי היסוס: קרן השתלמות. מדובר באחד ממכשירי החיסכון הייחודיים לישראל, שנולד במקור כדי לממן השתלמויות מקצועיות לעובדים, והפך עם השנים לאפיק חיסכון בינוני עם הטבות מס נדיבות. למרות הפופולריות, לא כולם מכירים את הכללים: מתי אפשר למשוך את הכסף, מה תקרת ההפקדה המוטבת, איך בוחרים מסלול השקעה ומה ההבדל בין שכירים לעצמאים. המדריך הבא מסביר את העיקר. חשוב לזכור שהתקרות והכללים מתעדכנים מעת לעת, ולכן לפני כל החלטה כדאי לבדוק את הנתונים העדכניים ולהתייעץ עם יועץ פנסיוני מורשה.

מה זו קרן השתלמות

קרן השתלמות היא חשבון חיסכון שאליו מפקידים העובד והמעסיק מדי חודש סכום שנגזר מהמשכורת. אצל שכירים, ההפקדה המקובלת היא שיעור מסוים מהשכר על ידי המעסיק ושיעור קטן יותר מהשכר על ידי העובד. ההפקדה אינה חובה על פי חוק לכל העובדים, אלא תלויה בהסכם העבודה, בהסכם קיבוצי או בצו הרחבה בענפים מסוימים. עובדים רבים מקבלים אותה כהטבה, וכדאי לבקש אותה במשא ומתן על תנאי העסקה.

הכסף בקרן מושקע בשוק ההון בהתאם למסלול ההשקעה שבחר החוסך. בתום תקופה של שש שנים מיום ההפקדה הראשונה, הכסף הופך נזיל, כלומר ניתן למשוך אותו לכל מטרה. בנסיבות מסוימות, כמו הגעה לגיל פרישה, הכסף יכול להיות נזיל כבר אחרי שלוש שנים, וכן קיימת אפשרות למשיכה לצורך השתלמות מקצועית.

הטבות המס: הסוד של הקרן

מה שהופך את קרן ההשתלמות לאטרקטיבית כל כך הוא שילוב של שתי הטבות מס. הראשונה היא שהפקדות המעסיק, עד לתקרה מסוימת, אינן נחשבות הכנסה חייבת במס לעובד. במילים אחרות, העובד מקבל כסף נוסף בלי לשלם עליו מס הכנסה.

ההטבה השנייה, והחשובה אולי יותר, היא שהרווחים שנצברים בקרן, על ההפקדות שעד התקרה, פטורים ממס רווחי הון. בהשקעה רגילה בשוק ההון, משלמים מס על הרווח הריאלי במועד המימוש. בקרן השתלמות, בכפוף לתנאים, הרווחים האלה פטורים. לאורך שנים ארוכות, ההבדל הזה יכול להיות משמעותי מאוד.

חשוב לדעת שהפטור חל רק על ההפקדות עד לתקרה שנקבעה בחוק. הפקדות מעבר לתקרה אפשריות, אבל הרווחים עליהן חייבים במס. התקרה מתעדכנת מעת לעת, ולכן כדאי לבדוק אותה במחלקת השכר או מול בית ההשקעות.

לא חייבים למשוך אחרי שש שנים

אחת הטעויות הנפוצות היא למשוך את הכסף מיד כשהוא נעשה נזיל, ולהשתמש בו להוצאות שוטפות. אמנם מדובר בכסף שלכם, ומותר להשתמש בו לכל מטרה, אבל השארת הכסף בקרן מאפשרת להמשיך ליהנות מהפטור ממס רווחי הון על הרווחים העתידיים.

לכן יועצים רבים ממליצים להתייחס לקרן ההשתלמות הנזילה כאל חיסכון ארוך טווח, וכמעין קרן חירום שנייה: הכסף זמין אם יידרש, אבל ממשיך לצמוח בינתיים. זה גם אפיק מתאים למטרות בינוניות, כמו עזרה לילדים בדירה ראשונה, השלמת הון עצמי או חיסכון לגיל פרישה מוקדמת.

עצמאים: גם להם מגיע

קרן השתלמות אינה רק לשכירים. גם עצמאים יכולים לפתוח קרן ולהפקיד אליה, וליהנות מהטבות מס, אם כי הן שונות במבנה. אצל עצמאים, ההפקדה עד לתקרה מסוימת, שנגזרת מההכנסה החייבת, מוכרת כהוצאה לצורכי מס, והרווחים פטורים ממס רווחי הון בכפוף לתנאים.

עבור עצמאים רבים, קרן ההשתלמות היא אחת הדרכים היעילות ביותר להפחית את חבות המס ולבנות חיסכון בו זמנית. בגלל המורכבות של חישוב התקרה וההטבה, מומלץ להתייעץ עם רואה החשבון לפני ההפקדה, ובדרך כלל לבצע אותה לקראת סוף שנת המס, כשההכנסה השנתית ידועה.

איך בוחרים מסלול השקעה

כל קרן השתלמות מציעה כמה מסלולי השקעה, שנבדלים ברמת הסיכון ובהרכב הנכסים. האפשרויות הנפוצות כוללות:

• מסלול כללי, שמשלב מניות, אגרות חוב ונכסים נוספים
• מסלול מנייתי, עם חשיפה גבוהה למניות בארץ ובעולם
• מסלול מחקה מדד, שעוקב אחר מדד מניות מסוים בדמי ניהול נמוכים יחסית
• מסלול אגרות חוב או מסלול שקלי סולידי, עם תנודתיות נמוכה
• מסלולים ייעודיים, כמו מסלול הלכתי או מסלול המשקיע לפי קריטריונים מסוימים

הבחירה תלויה בעיקר בטווח ההשקעה וביכולת לספוג תנודות. מי שמתכנן להשאיר את הכסף שנים רבות יכול לשקול חשיפה גבוהה יותר למניות, ומי שצפוי להזדקק לכסף בקרוב יעדיף מסלול סולידי. חשוב לזכור שתשואות העבר אינן מבטיחות תשואות בעתיד, ושמסלול עם פוטנציאל תשואה גבוה כרוך גם בסיכון גבוה יותר.

דמי ניהול: הפרט הקטן שעולה הרבה

בית ההשקעות שמנהל את הקרן גובה דמי ניהול, כאחוז מהצבירה. ההבדל בין דמי ניהול נמוכים לגבוהים עשוי להיראות זניח, חלקיק של אחוז, אבל לאורך עשרות שנים הוא מצטבר לסכום ניכר. לכן כדאי לבדוק את דמי הניהול בקרן שלכם, ולנהל משא ומתן מול בית ההשקעות. במקרים רבים אפשר לקבל הנחה פשוט על ידי פנייה.

כדאי גם לבדוק אם יש לכם כמה קרנות השתלמות ממקומות עבודה קודמים. איחוד קרנות יכול להקל על הניהול ולעתים גם לשפר את תנאי דמי הניהול. את כל קרנות ההשתלמות והחסכונות הפנסיוניים שעל שמכם אפשר לראות במערכת המרכזת של משרד האוצר, באמצעות הזדהות ממשלתית.

טעויות שכדאי להימנע מהן

לצד היתרונות, יש כמה טעויות חוזרות. הראשונה היא לוותר על קרן השתלמות כשמחליפים עבודה, בלי לנסות לכלול אותה בתנאים. השנייה היא להשאיר את הכסף במסלול ברירת המחדל בלי לבדוק אם הוא מתאים. השלישית היא למשוך את הכסף לפני שהוא נזיל, מה שגורר חיוב במס. והרביעית היא לא לעקוב אחר דמי הניהול לאורך השנים.

לסיכום, קרן השתלמות היא אחד הכלים הטובים ביותר שעומדים לרשות החוסך הישראלי: הטבות מס משמעותיות, נזילות אחרי שש שנים וגמישות בבחירת מסלול ההשקעה. כדי למצות אותה, כדאי לוודא שהמעסיק מפקיד, לבחור מסלול שמתאים לטווח ולסיכון, לבדוק את דמי הניהול ולשקול להשאיר את הכסף גם אחרי שהוא נזיל. במקרה של התלבטות, יועץ פנסיוני מורשה יכול לעזור להתאים את ההחלטות למצב האישי.